INTC Intel 英特尔综合交易分析报告 v2

〇Topline · 当日概览

INTC · 行情锚点

$119.19-0.12%

2026-10-03 报告快照 · CBOE 延迟数据

技术指标截至 2026-10-02

数据状态 · 延迟快照

报告快照：2026-10-03

技术数据截至：2026-10-02

CBOE 报价时间：2026-10-03 22:27:57

未附时区的来源时间按原值展示。报告生成时间不代表行情更新时间。

股票分：watchlist 同日期评分快照

方向与确认

多确认度高

有效方向信号 2/3

ADX 25.1 · 中趋势

查看方向依据

Supertrend多头多票

25d偏斜+4.1pp多票

PCR分歧/中性未形成方向票

复用 watchlist 的方向与置信度；确认度表示信号一致性。

股票参考分

6.1/ 10中性偏强

五项本地子分平均

基本面 · 技术 · 情绪 · 资金流 · 估值

展开评分贡献

基本面

5.3

技术

6.8

情绪

7.0

资金流

8.2

估值

3.0

本地自定规则，对有值的维度取平均，每项范围 0–10。缺失项显示 —；基本面和估值缺指标时保留 5 分起点。与 watchlist 共用同日期评分快照。

期权结构

Long Gamma

IV Percentile 52周 54.58% · IBKR · 冻结快照

PCR 分歧

近端温和看涨 · 远端中性

持仓、波动与策略条件

波动定价

IV30 · 方差空间插值69.4%

IV90 · 参考到期 2027-01-1563.6%

期限结构 · contango1.092

IV/HV301.06×

25d 偏斜 · Call−Put+4.1pp

隐含波动率历史位置 · IV Percentile

52周54.58%

26周23.81%

13周45.31%

IBKR · 冻结快照 · 获取时间 2026-10-04 21:15:36 UTC

数值表示该窗口内 IV 收盘值低于当前 IV 的交易日比例。52周用于年度定位，13/26周用于近期对照；它不是 IV Rank，也不是未来涨跌概率。

IBKR 未返回 IV 独立时间戳；采用其自身 IV 口径，与本页 CBOE IV30 分列展示。单合约仍需核对其到期日、行权价和当前 IV。

VRP · IV−HV+3.8pp

持仓位置

Call Wall$130

Max Pain$120

Put Wall$80

策略条件

买方：IV30 69.4% / HV30 65.6%；评估所选期限的方向、预期波动与权利金。

卖方：卖 Put 条件分 69.1 / 100 · 强（聚合代理）；评估权利金、支撑距离和保证金。

价差：评估同到期两腿的组合报价、最大损益与流动性；当前摘要未提供可执行组合报价。

完整期权分析 →

一技术面分析

技术快照 · 2026-10-02 · 价位距离基于行情锚点 $119.19

趋势结构

3/3 SMA 上方

Supertrend多头

ADX 25.1中趋势

MA20/50/200 为简单移动平均（SMA）；MACD 与 RSI 用指数平滑（EMA/Wilder）。均线看位置，ADX 看趋势强度。

动量

RSI 60.6偏强

MACD 6.09高于信号线

KDJK 低于 D

信号线关系描述当前状态，不代表刚发生交叉。

波动与位置

ATR $6.14

相对行情锚点5.2%

52周区间位置79.0%

ATR 是日波幅尺度，不是目标价或预测区间。

最近下方参考 · 技术支撑候选$113.97-4.4%

最近上方参考 · 技术阻力候选$124.73+4.6%

展开均线、区间与辅助指标

技术参考	价位	距行情锚点
MA20	$111.64	-6.3%
MA50	$100.87	-15.4%
MA200	$81.18	-31.9%
Supertrend	$105.85	-11.2%
布林上轨	$132.00	+10.7%
布林下轨	$91.27	-23.4%
52周高点	$142.35	+19.4%
52周低点	$32.89	-72.4%

MACD Signal5.65

MACD − Signal+0.44

K / D / J53.6 / 65.1 / 30.7

+DI / −DI34.5 / 17.4

参考位来自同一技术快照；下方候选须低于行情锚点，上方候选须高于行情锚点。未提供的数据显示 — 或未知。

二新闻与机构观点

个股与行业新闻

窗口内采集到 200 条个股头条，实际覆盖 2026-08-19 — 2026-10-03（45 天），并非 30 天窗口。情绪结论需绑定具体证据标题；仅有标题清单时不据此打分，因此此处不给出多空判断。

个股 · 按覆盖率展示

INTC 相关Nvidia-Backed Robotics Startup FieldAI Hits $10 Billion Valuation After $700 Million Raise, More Than Quadrupling Value in Just Over a Year: ReportBenzinga · 2026-10-02 23:46 ET
INTC 相关Intel Stocks Gain 2.1% as High-NA Enters ProductionGuruFocus · 2026-10-02 15:55 ET
INTC 相关Nvidia, Intel and 3 More: BofA Reveals 5 Chip Stocks to OwnGuruFocus · 2026-10-01 11:35 ET

TradingView 个股相关头条 + Google News RSS 行业样本 · 个股采集 2026-10-03 18:32 ET · 行业缓存 2026-10-03

展开合并新闻列表与来源

INTC 相关Nvidia-Backed Robotics Startup FieldAI Hits $10 Billion Valuation After $700 Million Raise, More Than Quadrupling Value in Just Over a Year: ReportBenzinga · 2026-10-02 23:46 ET
INTC 相关Intel Stocks Gain 2.1% as High-NA Enters ProductionGuruFocus · 2026-10-02 15:55 ET
INTC 相关Global M&A deal rush fades in third quarter as rising borrowing costs biteReuters · 2026-10-02 01:54 ET · 付费来源，仅标题
INTC 相关A Look Back at Processors and Graphics Chips Stocks’ Q2 Earnings: Lattice Semiconductor (NASDAQ:LSCC) Vs The Rest Of The PackStock Story · 2026-10-01 23:35 ET
半导体行业Japan's Nikkei Stock Average surges 2,203 points, with just three semiconductor stocks accounting for half the gain in an unusual spikefinance.biggo.com · 2026-10-02（日期）
半导体行业Chip Stock Rallies on Amended Merger AgreementSchaeffer's Investment Research · 2026-10-02（日期）
半导体行业Nvidia Stock Gains After Morgan Stanley Names It a 'Top Semiconductor Pick'Yahoo Finance · 2026-10-02（日期）
半导体行业ON Semiconductor's revised Synaptics deal improves earnings outlook, says BofAYahoo! Finance Canada · 2026-10-02（日期）
INTC 相关Nvidia, Intel and 3 More: BofA Reveals 5 Chip Stocks to OwnGuruFocus · 2026-10-01 11:35 ET
INTC 相关Wall Street’s Favorite AI Trade Is Up 89% This Year: Its Best Season Starts TodayBenzinga · 2026-10-01 10:17 ET
INTC 相关Intel Surges 222% in a Year: Should Investors Join the Bandwagon?Zacks · 2026-10-01 08:49 ET
INTC 相关Trump Reportedly Wants The Fed To Stop Raising Rates – And Says Growth Can Solve The Debt ProblemStocktwits · 2026-10-01 08:32 ET
INTC 相关Intel, AMD Lead 5 Biggest Stock Winners in SeptemberGuruFocus · 2026-10-01 08:13 ET
INTC 相关Nontraditional Players Enter CPU Market Amid Surging Demand — Market TalkDow Jones Newswires · 2026-10-01 01:23 ET · 付费来源，仅标题
半导体行业Stock Market on Oct. 1, 2026: Dow, S&P 500 and Nasdaq end slightly higher as semiconductor stocks rally; Treasury yields ease after 10-year rate climbed to highGoogle News RSS · 2026-10-01（日期）
INTC 相关Top 5 Semiconductor Stocks to Own Into Year End: Bank of AmericaBenzinga · 2026-09-30 16:01 ET
INTC 相关Intel Adds Nvidia OpenShell Strategy Layer to AI Agent ToolkitBinance News · 2026-09-30 14:03 ET
INTC 相关Intel Stocks Jump as OpenShell Adds Agent Policy EnforcementGuruFocus · 2026-09-30 13:27 ET
INTC 相关What's Going On With Intel Stock Wednesday?Benzinga · 2026-09-30 13:07 ET
INTC 相关Nasdaq climbs as chip stocks rally, Intel jumps on strong AI demandInvezz · 2026-09-30 10:03 ET
INTC 相关CScale raises $145 million for AI networking, with backing from Nvidia and IntelReuters · 2026-09-30 09:00 ET · 付费来源，仅标题
INTC 相关Amazon, Intel, Google commit $23M to Melania Trump's education initiativeSeeking Alpha · 2026-09-30 08:50 ET
INTC 相关Chip Stocks Roar Back: AMD, Intel Power SOXX Toward Best Month Since JuneStocktwits · 2026-09-30 03:48 ET
INTC 相关These ten tech stocks posted double-digit gains in SeptemberSeeking Alpha · 2026-09-29 13:20 ET
INTC 相关Chip startup Efficient Computer raises $97 million at $650 million valuation Reuters · 2026-09-29 11:00 ET · 付费来源，仅标题
INTC 相关SK Hynix's Solidigm Eyes 2027 IPO at up to $150 Billion Valuation, in Potential Record-Breaking US Chip Listing: Report (UPDATED)Benzinga · 2026-09-29 04:18 ET
INTC 相关Intel Stock Falls Over 4.8% as OpenShell Preserves an x86 RouteGuruFocus · 2026-09-28 12:44 ET
INTC 相关Intel Shares Tumble 5% as Fresh AI Risks Rattle Chip StocksGuruFocus · 2026-09-28 12:35 ET
INTC 相关Why are Intel and AMD stocks falling on Monday?Invezz · 2026-09-28 11:13 ET
INTC 相关What's next for Intel after the SK Hynix partnership rumors?Seeking Alpha · 2026-09-28 10:15 ET
INTC 相关Bet on These ETFs as Intel Stock Jumps Nearly 40% in a MonthZacks · 2026-09-28 09:58 ET
INTC 相关Treasury Selloff Extends, Stock Futures Slide to Kickoff Jobs Week — UpdateDow Jones Newswires · 2026-09-28 09:16 ET · 付费来源，仅标题
INTC 相关Weekly Recap: Q2 revenue growth and analyst price target revisionsTradingView · 2026-09-28 07:00 ET
INTC 相关INTC, AMD, AVGO: Chip Stocks Lead Slide As Tech Gets Hammered Amid Renewed U.S.-Iran TensionsStocktwits · 2026-09-28 05:08 ET
INTC 相关SK Hynix's Solidigm weighs IPO that could value the unit at up to $150 billion, sources sayReuters · 2026-09-25 20:37 ET · 付费来源，仅标题

最新头条 19 小时前 · 正常TradingView：采集 2026-10-03 18:32 ET；原始 200 条，标题去重后 200 条。发布窗口 2026-08-19 15:03 ET — 2026-10-02 23:46 ET。接口上限 200 条，本次可用 200 条，含市场综述，非个股全覆盖。
Google News RSS：半导体行业采集 60 条，保留 6 条样本；缓存日期 2026-10-03。
摘要仅据个股标题；行业头条作为背景，不并入个股情绪评分。行业样本只提供日期。

宏观背景

10Y 国债收益率5.24%观测日 2026-10-01

10Y−2Y 利差46bp观测日 2026-10-01

VIX16.39观测日 2026-10-01

最新一条 24 小时前 · 偏旧FRED 观测值 · 宏观采集 2026-10-04T23:59:45+00:00 · RSS 采集 2026-10-04T23:59:50+00:00
采集时间按缓存原值展示（未注明时区）；各指标以观测日为准。

工资下降、能源价格飙升和通货膨胀：它开始看起来很像20世纪70年代MarketWatch · 2026-10-03 19:58 ET
这些债券策略可以帮助您获得安全的5%现金回报MarketWatch · 2026-10-03 14:49 ET
在疲软的就业报告之后，交易员现在认为10月份美联储加息的可能性很小CNBC · 2026-10-02 09:29 ET

分析师评级

评级意见分散49 家机构覆盖

买入15

持有32

卖出2

近30天变化

目标价 ↑ 1目标价 ↓ 1评级变化 1

2026-09-04 — 2026-10-03 · 基于已采集记录（5 条）

yfinance · 批次采集 2026-10-03 20:32:52
最新评级记录 2026-09-24

展开投行评级与目标价（14 条）

TD Cowen2026-09-24

重申 · Hold目标价 $115

Tigress Financial2026-09-15

目标价上调 · 近30天

维持 · Buy目标价 $118 → $145

Piper Sandler2026-09-10

首次覆盖 · Neutral目标价 $110

Northland Capital Markets2026-09-08

评级变化 · 评级上调 · 近30天

Market Perform → Outperform目标价 $120

Mizuho2026-09-04

目标价下调 · 近30天

维持 · Neutral目标价 $109 → $92

B of A Securities2026-08-12

维持 · Buy目标价 $160 → $145

UBS2026-08-12

维持 · Neutral目标价 $121 → $112

B of A Securities2026-07-28

维持 · Buy目标价 $160

Baird2026-07-27

维持 · Neutral目标价 $75 → $125

DA Davidson2026-07-25

维持 · Neutral目标价 $77 → $100

Morgan Stanley2026-07-24

维持 · Equal-Weight目标价 $75 → $84

Truist Securities2026-07-24

维持 · Hold目标价 $81 → $108

JP Morgan2026-07-24

维持 · Underweight目标价 $45 → $85

Roth Capital2026-07-24

维持 · Buy目标价 $100 → $120

内部人行为

近30天申报近30天无 P/S 申报

窗口内无买入或卖出申报。仅统计主动买入（P）与卖出（S）；报酬授予、衍生品结算等不计入。

SEC Form 4 · 2026-09-04 — 2026-10-03
核验 0 份申报 · 采集 2026-10-04 14:34 ET
仅覆盖已公开申报；迟报或未申报交易不在范围内。

展开内部人交易与 SEC 文件

窗口内未取得交易记录。

三期权链深度分析 Long Gamma

数据源：GreeksAlpha 核心模块 × CBOE 官方延迟报价（报价时间 2026-10-03 22:27:57）

隐含波动率历史位置 · IV Percentile

52周54.58%

26周23.81%

13周45.31%

IBKR · 冻结快照 · 获取时间 2026-10-04 21:15:36 UTC

数值表示该窗口内 IV 收盘值低于当前 IV 的交易日比例。52周用于年度定位，13/26周用于近期对照；它不是 IV Rank，也不是未来涨跌概率。

IBKR 未返回 IV 独立时间戳；采用其自身 IV 口径，与本页 CBOE IV30 分列展示。单合约仍需核对其到期日、行权价和当前 IV。

持仓结构

GEX · 源模型估计

+146.5MLong Gamma

每 $1 变动对冲股数1,228,963

最大到期日 OI 占比19.4%

源模型为 Long Gamma；常见对冲机制倾向抑制波动。最大持仓到期日 2027-01-15。

波动定价

IV30 · 方差空间插值

69.4%IV90 63.6%

HV30 / IV÷HV3065.6% / 1.06×

到期预期波动 · 1σ（跨式推算）±2.6%

25Δ Call−Put+4.1pp

1σ 预期波动取自最近到期 ATM 跨式组合报价 $3.58（±$3.04）。对应到期 2026-10-05 · 1 天。IV30/IV90 在方差空间插值（config 定义 30/90 天），' f'参考到期日 2026-11-06 与 2027-01-15；' f'期限结构比值 1.092，>1 为 contango。本卡 25Δ 偏斜取自最近到期 2026-11-06，与下方月度 IV 曲线所用到期日不同；不同期限偏斜方向可以相反。

成交与持仓比

PCR · Put / Call

0.72近端成交量比

远端成交量比0.83

近端 / 远端持仓比0.64 / 1.21

近远端分歧深虚值 Call 活跃

成交量与 OI 不包含买卖发起方，不能单独证明方向性建仓。

持仓价位地图

以行情锚点 $119 定位

PWMP现价CW

Put Wall$80-32.9% · 距现价

Max Pain$120+0.7% · 距现价

行情锚点$119延迟快照

Call Wall$130+9.1% · 距现价

Wall 是 OI 集中价位；Max Pain 是静态结算参照，均不保证支撑、阻力或价格趋向。

IV Smile / Skew · 月度期限

近月 · 次月 · 季度；横轴为实际行权价，虚线为现价 $119.19。OTM Put / Call 的原始 IV，延迟报价。

期限结构

近月 58.2% / 次月 66.4% / 季度 63.9%。季度比近月高 5.6 个百分点；体现期限定价差异，不能直接推断股价方向。

左右偏斜

近月约 25Δ Put 57.7% / Call 60.3%，Put−Call -2.6pp。上行参与的波动报价相对更高；这衡量定价偏斜，不等同于资金流方向。

样本质量

保留 50/50 个范围内行权价样本；使用延迟报价与原始 IV，未拟合曲线。

各期限的采样密度

期限	到期日	DTE	采样点数	行权价间隔
近月	2026-10-16	13 天	36	$1.00
次月	2026-11-20	48 天	7	$5.00
季度	2026-12-18	76 天	7	$5.00

次月、季度的可用行权价少于 12 个，连线是观测点之间的直线，不代表曲线的真实形状。

曲线筛选口径与偏斜样本

近月、次月取最近两个标准月度到期，季度取其后最近的 3/6/9/12 月到期。DTE 为报告日到到期日的日历天数。横轴为实际行权价，范围为现价的 85%–115%；现价以下用 OTM Put，以上用 OTM Call。ATM 附近取距离现价最近且在 1% 内的保留样本。筛除 IV 非正或非有限值、零买价、倒挂报价、相对买卖价差超过 35% 的合约；OI ≥20 或成交量 ≥10。连线仅连接观测点，未做平滑拟合。25Δ 样本在完整行权价链中取最接近 |Δ|=0.25 的报价，容差 0.05，可能位于绘图范围之外。

期限	合约	行权价	Delta	IV
近月 · 2026-10-16	Put	$111	-0.241	57.7%
近月 · 2026-10-16	Call	$130	+0.259	60.3%
次月 · 2026-11-20	Put	$105	-0.252	65.7%
次月 · 2026-11-20	Call	$150	+0.233	70.2%
季度 · 2026-12-18	Put	$105	-0.271	63.5%
季度 · 2026-12-18	Call	$155	+0.257	67.3%

OI 热力图 · 行权价 × 到期日

到期日 / 行权价	$112	$113	$114	$115	$116	$117	$118	$119	$120	$121	$122	$123	$124	$125	$126
2026-10-05	1.1k	297	915	3.1k	1.0k	883	2.2k	716	8.8k	1.3k	1.0k	1.3k	318	2.2k	646
2026-10-07	108	208	117	988	399	1.5k	2.9k	558	1.8k	266	171	253	308	1.1k	352
2026-10-09	1.1k	1.1k	1.1k	7.2k	1.7k	1.1k	2.9k	1.6k	8.8k	1.4k	4.8k	6.9k	1.4k	5.8k	848
2026-10-12	75	45	33	228	65	121	69	213	657	127	66	144	55	340	77
2026-10-14	15	6	16	69	1	151	27	81	240	59	10	10	67	59	4
2026-10-16	596	873	538	25.9k	1.7k	1.7k	2.0k	1.3k	44.3k	3.4k	593	1.9k	2.8k	15.8k	1.3k

颜色越深，OI 越集中；显示 Call + Put 的持仓总量，集中度不直接代表方向。

展开成交活跃度、到期分布与定价明细

成交活跃度 · Vol/OI

类型	行权价	成交量	OI	Vol/OI
call	$128	1,556	1,039	1.50
call	$126	1,892	1,995	0.95
call	$133	1,219	1,302	0.94
call	$122	1,019	1,223	0.83
call	$132	801	1,553	0.52
put	$97	1,137	1,021	1.11
put	$107	1,382	1,651	0.84
put	$93	941	1,182	0.80
put	$113	842	1,299	0.65
put	$86	1,014	1,573	0.64

显示源模块筛选出的 10 个行权价；比值不一定超过1，不作为新增建仓的证明。

到期日 OI 分布 · 最大六项

2027-01-15

19.4%

2026-12-18

14.8%

2026-10-16

13.5%

2026-11-20

11.4%

2028-01-21

7.3%

2027-03-19

6.6%

柱宽表示占全链 OI 的比例，不据此推断催化事件。

深虚值 Call 监测

Call 行权价	虚值距离	成交量	OI
$180	51.0%	3,944	11,430
$170	43.0%	2,471	8,586
$210	76.0%	2,463	12,083
$175	47.0%	2,019	3,537
$170	43.0%	1,883	12,250

源模型 Squeeze 风险标记：已触发。标记不等于已发生轧空。

定价补充

25Δ Call / Put IV71.8% / 67.6%

Put premium ratio0.99×

IV/HV 比较不同时间尺度；低于历史波动不直接等于买方占优。

四基本面分析

数据源 SEC EDGAR companyfacts (10-K / 10-Q XBRL) · 最近季度 Q2 FY2026（截至 2026-06-27） · 年度 FY2025（截至 2025-12-27）

01财报表现 · Revenue & EPS

实际 vs 共识 · 同季同比

Revenue · 营收

$16.13B

去年同期$12.86B

同比 YoY+25.4%

EPS · GAAP 稀释

$-2.16

去年同期$-0.67

同比 YoY亏损扩大（去年 -0.67 → 今年 -2.16）

GAAP 稀释 EPS $-2.16（同比亏损扩大（去年 -0.67 → 今年 -2.16））；本次采用 GAAP 稀释 EPS；调整后 EPS 与共识口径未采集。

本季为标准 90 天左右期间。本次未采集分析师共识预期。

INTC · SEC XBRL company facts · 2026-10-03 ↗

02Guidance · 指引与兑现

Q3 2026 · 与上季实际对照

Q3 2026 · 公司指引来自业绩公告

指标	指引	中值 vs 上季实际
营收	$15.80B–$16.80B	—

指引为管理层前瞻表述，不等于公司承诺；未取得上一版指引，无法判断本次是上调还是下调。原文：Q3 2026 revenue expected between $15.8-$16.8 billion.

INTC · 业绩公告指引（TradingView Quartr 摘要） · 2026-10-03 ↗

03盈利质量 · 会计风险观察

现金流 · 营运资本 · 调整项

现金转化 · Q2 FY2026（当季亏损）CFO $7.01B / 净亏损 $-11.03B

净利润为负，比值无经济含义（n.m.），不做倍数解读。口径：单季（YTD 181 天 − 上一期 90 天）。

单季自由现金流 · CFO − Capex$4.45B

CFO $7.01B − 现金购建资产 $2.56B（单季（YTD 181 天 − 上一期 90 天））。

营运资本 · QoQ应收 -0.8% / 库存 +0.5%

营收环比 +18.8%。应收 -0.8%；库存 +0.5%。需结合账龄、减值与合同条款观察。

实际税率 · 单季（亏损季）-0.3%

所得税 $0.03B / 税前利润 $-10.82B（单季（YTD 181 天 − 上一期 90 天））。税前为负时该比率会失真，亏损季通常确认递延税资产，不代表可持续税负。

股权激励 · 单季$0.69B

当季净利润为负，占比无经济含义（n.m.）。为非现金加回，但会稀释股东，需看回购是否抵消。

洞察：当季净亏损，经营现金流为正但现金转化倍数不适用；税前亏损但仍确认所得税，税率比率失真，需看递延税项。单次财报不足以判断是否存在操纵，收入确认、关联交易、账龄及持续调整项仍需在 10-K / 10-Q 附注中核查。

年度 CFO $9.70B − 现金购建资产 $14.65B = $-4.95B（简单 FCF）。

证据范围：年度数据来自已审计 10-K；季度数据来自未审计 10-Q。应收、库存为期末余额；现金转化使用当季流量。

INTC · SEC XBRL company facts · 2026-10-03 ↗

04杜邦分析 · ROE 三因子

FY2025 · GAAP · 平均资产与权益

净利率 · GAAP-0.5%

净利润 ÷ 年度营收

AMAT 年度24.7%

资产周转率0.26×

年度营收 ÷ 平均资产

AMAT 年度0.80×

权益乘数1.76×

平均资产 ÷ 平均权益

AMAT 年度1.79×

ROE · 三因子乘积-0.2%

净利润 ÷ 平均权益

AMAT 年度35.5%

同业对照：AMAT 年度截至 2025-10-26。AMAT：半导体同业。统一采用年度 GAAP；本公司为平均资产与权益（期初/期末均值）。各公司财年不同。AMAT 使用净利润 / 平均股东权益。

净利率 -0.5% × 周转率 0.26 × 权益乘数 1.76 ≈ ROE -0.2%。乘积按未四舍五入的因子计算。高 ROE 主要体现利润率；单年分解不能证明改善具有持续性。

展开杜邦计算底数

同口径底数 · FY2025 GAAP	金额
年度营收 / 净利润	$52.85B / $-0.27B
平均资产	$203.96B（FY2024 期末 $196.49B + FY2025 期末 $211.43B）/2
平均权益	$115.70B（FY2024 期末 $105.03B + FY2025 期末 $126.36B）/2

对照公司 / 财年	营收 / 净利润	平均资产	平均权益
AMAT · 年度	$28.37B / $7.00B	$35.35B	$19.71B

INTC · SEC XBRL company facts · 2026-10-03 ↗

05估值倍数 · 同业对比

同批次快照 · 可比范围明确标注

公司 / 可比范围	TTM P/E	Forward P/E	EV/EBITDA	P/B	P/S
INTC综合半导体	—	57.87×	37.90×	6.87×	11.06×
AMAT半导体同业	46.52×	29.26×	42.02×	16.72×	13.90×
MU存储参考	14.45×	5.22×	10.81×	12.05×	9.11×

Forward P/E 依赖未来盈利预期；高周期利润可能压低倍数，不能单独证明低估。

yfinance 批次快照 2026-10-03 20:32:52（原缓存未标时区）；INTC 估值价格锚点 $119.33，与页面延迟行情可能不同。各公司财年与盈利口径可能不同；对照关系已在上表标注。负值倍数标为 N/M；缺失标为 —。

06投资大师镜 · 三种观察框架

与 watchlist 同源 · 简化框架代理

Buffett · 质量与安全边际30/100

同源模型状态：AVOID。以业务稳定性、资本效率和自由现金流观察质量；周期利润率需要跨周期检验。

Lynch · 成长与价格PEG —

供应商 PEG 与模型盈利增速口径可能不同。存储周期高增速不能直接外推；低 PEG 仅是筛选线索。

Graham · 账面与盈利0.24

简化指数 √[22.5 / (PE×PB)]，低于 1 表示未满足该简化价格门槛；不能作为目标价。

三种投资框架的简化代理，读取与 watchlist 相同的 scorecard；不是三位投资者对本公司的观点。scorecard 未按上面的最新财报重算，其财务底数来自 fundamentals.json 抓取时点。

展开模型输入与数据期次

既有模型输入	数值
Buffett · 原模型判定	AVOID
Lynch · PE / 盈利 YoY	57.90 / -98.6%
Lynch · PEG 来源	yfinance
Graham · P/B / 盈利收益率	6.90 / 1.7%
原缓存杜邦财年末	2025-12-31

这些输入与最新季度财报属于不同期次，不混合计算新的总分。模型结果作为框架观察，不能替代本页的原始财报与估值对比。

Intel 英特尔 (INTC) 综合交易分析报告v2.8

〇Topline · 当日概览

隐含波动率历史位置 · IV Percentile

一技术面分析

二新闻与机构观点

个股与行业新闻

宏观背景

分析师评级

内部人行为

三期权链深度分析 Long Gamma

隐含波动率历史位置 · IV Percentile

持仓结构

波动定价

成交与持仓比

持仓价位地图

IV Smile / Skew · 月度期限

OI 热力图 · 行权价 × 到期日

成交活跃度 · Vol/OI

到期日 OI 分布 · 最大六项

深虚值 Call 监测

定价补充

四基本面分析

01财报表现 · Revenue & EPS

02Guidance · 指引与兑现

03盈利质量 · 会计风险观察

04杜邦分析 · ROE 三因子

05估值倍数 · 同业对比

06投资大师镜 · 三种观察框架